Las medidas de alivio de la pandemia protegieron a muchas personas de la recuperación, pero eso está cambiando a medida que se disparan las tasas de interés y los precios de los automóviles.
Por Claire Ballentine
La gente del repositorio ha venido a la tierra de Disney World, “El lugar más feliz de la Tierra”, con un mensaje infeliz para Estados Unidos: los negocios, sus negocios, están mejorando.
Es un jueves por la mañana reciente en Orlando, justo al final de Magic Kingdom, y unos cientos de asistentes están llegando para la Cumbre de Reposeedores de América del Norte. Aquí, los lectores de matrículas y las grúas se mezclan con el sol y el golf en un cóctel embriagador para estos tiempos económicos difíciles. Con más estadounidenses luchando por pagar sus facturas, la industria de $1.7 mil millones para recuperar activos tales como automóviles, camiones y botes se está preparando para un auge. Se espera que los efectos repercutan en innumerables vidas ordinarias y en Wall Street, donde los préstamos para automóviles se empaquetan en bonos y se venden a los inversores.
Es un cambio importante con respecto a los años de la pandemia, cuando las medidas de alivio para los consumidores significaron que los repos se agotaron en gran medida, dejando a muchos agentes sin trabajo. Ahora, las empresas de recuperación están luchando por encontrar suficientes trabajadores para cumplir con las solicitudes de repos. “A medida que la economía se curva hacia abajo, nuestra industria se curva hacia arriba”, dice Ben Deese, vicepresidente de Home Detective Co. con sede en Carolina del Norte y miembro de la Asociación Estadounidense de Recuperación, el grupo industrial que organizó la conferencia de Orlando. En marzo, el porcentaje de prestatarios de automóviles de alto riesgo que se retrasaron al menos 60 días en sus facturas fue del 5,3 %, frente al mínimo de siete años del 2,58 % en mayo de 2021 y superior al de 2009, el pico de la crisis financiera, datos del programa Fitch Ratings. Si bien no todos esos prestatarios enfrentarán embargos, el riesgo es alto.
Es difícil determinar exactamente cuántos embargos ocurren cada año, pero Cox Automotive estima que hubo 1,2 millones en 2022, un 5,3 % más que en 2021, pero todavía menos que 1,68 millones en 2019. La Cumbre de Reposesión hizo su debut en 2009, cuando hubo fueron un récord de 1,77 millones de embargos.
Cuando el propietario de un automóvil se atrasa en su préstamo, se envían agentes de recompra para tomar el vehículo y remolcarlo para esperar la subasta.
La industria en sí data de la década de 1920, cuando la cultura del automóvil se afianzó y prestamistas como General Motors Acceptance Corp. y Ford Motor Credit Co. aparecieron para financiar préstamos para los estadounidenses que desesperadamente querían vehículos. Las compañías de recuperación surgieron poco después para rastrear a los prestatarios que no hacían los pagos; de hecho, una de las primeras fue Home Detective, fundada en 1922 y comprada por el padre de Deese en la década de 1960.
La Gran Depresión brindó una amplia oportunidad para la industria y ayudó a crear su desagradable reputación de recuperar las posesiones de los estadounidenses en apuros. El clásico de culto de 1984 Repo Man avivó aún más la narrativa del agente de repositorios duro y de corazón duro. Más recientemente, la industria ha aprovechado los avances tecnológicos, como las funciones de seguimiento y los datos de las matrículas, lo que ha facilitado más que nunca las incautaciones.
Los prestamistas están ansiosos por hacer préstamos, incluso con el riesgo de que el prestatario no pueda hacer los pagos. Esto se debe a que los préstamos para automóviles, como las hipotecas de viviendas, pueden dividirse en bonos y venderse a empresas de inversión, fondos de cobertura y otros inversores. Según los cálculos de las agencias calificadoras, los inversionistas en las partes más seguras de los bonos automotrices de alto riesgo de hoy aún recuperarían su dinero con intereses incluso si más de las tres cuartas partes de los prestatarios incumplieran con sus préstamos, suponiendo que los vehículos embargados puedan venderse en una subasta por un modesta parte de sus precios originales.
La cumbre Repossessors, que se llevó a cabo este año en el hotel Rosen Shingle Creek, ofreció la oportunidad de intercambiar historias y consejos con otros propietarios de pequeñas empresas. Los volantes que enumeraban la agenda incluían el eslogan de la cumbre junto con un boceto del Castillo de Cenicienta de Disney World: “Devolver la magia a las reposesiones”. Y una atracción principal en el piso de exhibición fue una carretilla elevadora de ruedas de carga automática llamada Python, que está diseñada para remolcar más fácilmente en superficies irregulares. El precio inicial: alrededor de $ 88,000.
Uno de los principales problemas para la industria, a juzgar por los debates del panel y la charla paralela, es encontrar suficientes personas para recuperar todos los autos. Alrededor de la mitad de los asistentes informaron escasez de personal, según una votación informal a mano alzada. Es otro legado de la pandemia: muchos agentes se marcharon en busca de trabajos más estables. Ahora, muchas empresas de repos se apresuran a encontrar suficientes trabajadores para el volumen de solicitudes de incautación que reciben.
Uno de esos vino recientemente para Richard Sanchez. Al hombre de 36 años, que trabaja como director de tecnología en una empresa de San Francisco, le confiscaron su Toyota Rav 4 en enero después de no realizar los pagos mensuales de $750. En septiembre, el alquiler de la casa que compartía con su esposa y sus dos hijos aumentó un 10 %, a $3700 al mes. Aunque Sánchez asumió un segundo trabajo empacando pedidos en Amazon Fresh y recientemente se mudó a una casa con un alquiler mensual de $2,800, ya era demasiado tarde.
Afortunadamente, su familia también es propietaria de un Nissan Altima 2001, pero han tenido problemas para moverse sin un segundo automóvil. “Una vez que nuestro costo de vida subió, estaba haciendo mi presupuesto y dije: ‘No tengo suficiente dinero para el pago’”, dice Sánchez. “Me ha hecho sentir bastante horrible. Tuve una depresión bastante fuerte el año pasado debido a eso”.
Benjamin Litwin, analista financiero de la Oficina de Protección Financiera del Consumidor, estuvo en Repossessors Summit para recordar a los asistentes cómo una recuperación puede afectar al estadounidense promedio. Hizo hincapié en la importancia de evitar las incautaciones ilícitas y la imposición de tarifas excesivamente altas. No era un favorito de la multitud. “Hay que mirarlo desde lo que es justo para el consumidor”, dijo en su charla. “Un consumidor al que le embargan el auto es el peor resultado posible”.
Ser el rostro de ese mal resultado puede crear peligro para los agentes de repo, algo que varios oradores dijeron que el público en general no entiende. “Nos estamos poniendo en lugares donde nadie nos quiere”, dijo Todd Case, un ex policía propietario de Indiana Recovery Services, en un panel de discusión. Un asistente dijo que a la mayoría de las personas en la sala les habían disparado, al menos una vez.
Durante una demostración en el estacionamiento justo afuera de las salas de conferencias, un agente de repos maniobró una grúa Ram blanca de Atlanta Wrecker para recoger un Toyota Corolla híbrido mientras explicaba las mejores prácticas para ángulos de recuperación y técnicas de carga. También enfatizó los peligros, como cuando el agente está de frente al auto y no puede ver su entorno: es arriesgado que te den la vuelta cuando estás tomando el auto de alguien. —Con Scott Carpintero
FUENTE: https://www.bloomberg.com/news/articles/2023-04-19/inflation-high-car-prices-hurt-us-consumers-and-boost-repo-demand?cmpid=BBD041923_businessweek&utm_medium=email&utm_source=newsletter&utm_term=230419&utm_campaign=businessweek&sref=DPtqrPAJ#xj4y7vzkg
